активный инвестор

Как получить 30 - 50% в год, покупая акции - лидеров раз в месяц.
И собрать 10 миллионов рублей к пенсии, в ближайшие 10 лет.

Почему акция не отвечает взаимностью, несмотря на всю нашу любовь?

Покупая акцию, мы надеемся, что она вырастет. Мы продадим ее дороже и получим прибыль.

Предсказать выдающиеся возможности акции для нас, как покупателей, анализируя только ее фундаментальные показатели, практически не реально. 

Во-первых, прошлые результаты деятельности не гарантируют аналогичные успехи в будущем.

Во-вторых, для того чтобы акция росла, должен быть спрос, то есть на рынок должны приходить чьи то деньги. Даже самые замечательные акции могут снижаться на 50 и более процентов от своих экстремумов.

Вот пару ситуаций из реальной практики:

“Фальшивый бриллиант”

В начале своей карьеры я добросовестно несколько раз пробовал инвестировать “в долгую”, покупая недооцененные акции. 

Однажды, в начале 2007 года, мне удалось найти настоящий “бриллиант”. Акции компании торговались ниже балансовой стоимости. 

Я не понимал, почему другие не видят очевидное!

Пока весь рынок был растущий, акция вяло повышалась в цене.  Но стоило рынку двинуться вниз, цена моей избранницы обвалилась. Спроса в бумаге не было вообще. Позже оказалось, что собственники вывели активы.

“Общий аппетит к риску”

Взяв хорошие и фундаментально перспективные имена, мы можем созерцать, как наши покупки уходят в отрицательную зону. 

Почему так происходит? Потому, что рынок падающий. Инвесторы не хотят покупать акции. Нет покупателя – нет спроса. 

А вот на растущем рынке все отлично! Желающие купить создают устойчивый спрос в бумаге. Потому, желая разместить деньги в акции, начинайте с анализа всего рынка. 

“Я верю в эту акцию!”

И вот чего точно не стоит делать – так это привязываться к акции. 

Помню, как в финансовый кризис просил клиента продать бумагу, пока она торговалась по 1800. В ответ я слышал только одно: “Я верю в эту акцию! Она не может так дешево стоить!” 

Да, фундамент у компании был хороший. Но это не помешало ей обвалиться в 10 раз, до отметки 200. 

 Как я узнал позже, клиент усреднял акцию в кредит. Деньги у него закончились, когда акция шла по 700. Счет был закрыт по маржинколлу.

Вам нравится компания – дождитесь роста рынка. И не покупайте на падении в кредит.

“Никогда не было, и вот!”

Накануне обвала 2020 года многие компании демонстрировали выдающиеся результаты. Но уже через пару месяцев коронавируса ситуация кардинально поменялась. 

Например, цены на нефть ушли в отрицательную зону. И прошлые результаты стали бесполезными.

Несколько отрывков из книги “Преуспевающий инвестор” на эту тему:

Фундаментальные показатели это важно. Если у предприятия прекрасная отчетность, растет прибыль, невысокая долговая нагрузка, растут дивиденды – это прекрасный кандидат в портфель.

Но, чтобы цена акций росла, этого не достаточно. Важно понимать настроение общего рынка.

Для этого достаточно посмотреть основные индексы: 

Российские: MOEX, RTS.
Американские: Dow Jones, SnP500, Nasdaq.

Для каждого рынка индекс свой. Если вы покупаете сырьевые акции, посмотрите график сырья. Чтение графика индекса, хотя бы на уровне понимания тенденции – крайне полезный навык для инвестора.

Если вы никогда не использовали графики для анализа тенденции, могут возникнуть вопрос:

– а что, собственно, я там увижу? 
– а где вообще смотреть эти графики?
– а какой период смотреть?

Я понимаю, что сейчас, в разогретом рынке, это не модно. Но, график позволит вам заметить распродажу или кульминацию, покажет тенденцию. Вы можете увидеть, как творилась история 50 и 100 лет назад! Увидеть, как пишется она сегодня.

На начальном этапе достаточно смотреть тенденцию на месячных графиках. На месячном графике одна ценовая свеча агрегирует изменение индекса за месяц.

Это удобно делать в бесплатном сервисе трейдингвью, по ссылке:

https://ru.tradingview.com/chart/ 

 Для этого постройте месячный свечной график любого индекса. Например IMOEX.

Добавьте 12-периодную скользящую среднюю (ЕМА12).

Если ЕМА12 направлена вверх, индекс торгуется выше ЕМА12, только прокалывая скользящую – растущий рынок.

Если ЕМА12 направлена вниз, индекс торгуется ниже ЕМА12, то рынок снижается.

Этот метод не является совершенным, но он в любом случае лучше, чем ничего. И точно спасет от покупок падающего актива против тренда.

Давайте посмотрим на графике у правого края.

Индекс Московской биржи в тренде вверх. Обратите внимание на поведение ЕМА в 2008-2009 годах:

Если вы не видели полный индекс РТС (это корзина ведущих акций в долларах), то наверное удивитесь, что текущие цены ниже, чем в 2008 году почти на 50%. 

Тем более, что корзина уже поменялась! Оригинальные акции того индекса стоят еще дешевле. Эту тему мы поднимали вчера.

Не будем о грустном, посмотрим действительно выдающиеся результаты американского рынка:

Нефть восстановилась, но динамика еще слабая:

А теперь я покажу пример, когда использование такого простого индикатора действительно спасает.

В кризис 2008 года больше всех пострадали страховые компании и банки. Многие так и не восстановились. На графике цены ниже ЕМА, покупать нельзя. 

В первый месяц распродажи на рынке царила большая радость от скидок. Но деньги покупателей быстро закончились.

Формула покупай дешево, а продавай дорого, наряду с концепцией дорогих и дешевых акций заставляет инвесторов покупать низкосортные отстающий акции. 

Избегайте дешевых акций по скидке на сильном рынке. Покупайте дорогие сильные имена на сильном рынке и продавайте их еще дороже!

Сообщить об опечатке

Текст, который будет отправлен нашим редакторам: